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<div class="csl-entry">Strummer, M. (2016). <i>Pricing of and hedging with traffic light options</i> [Diploma Thesis, Technische Universität Wien]. reposiTUm. https://doi.org/10.34726/hss.2016.40126</div>
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dc.identifier.uri
https://doi.org/10.34726/hss.2016.40126
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dc.identifier.uri
http://hdl.handle.net/20.500.12708/3334
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dc.description
Abweichender Titel nach Übersetzung der Verfasserin/des Verfassers
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dc.description.abstract
Diese Masterarbeit beschäftigt sich mit einem neu gestalteten Produkt, der Traffic Light Option. Als Erstes wird ein kurzer Überblick über strukturierte Produkte und deren historische Entwicklung gegeben. Auf Grundlage der Arbeiten von Thomas Kokholm und Peter Loechte Joergensen wird ein detaillierter Einblick in das Bepreisen eines solchen Produkts gegeben und mit Hilfe einer Simulation getestet. Im letzten Teil wird ein Anwendungsbeispiel von Traffic Light Optionen für ein dänisches Versicherungsunternehmen zum Hedgen angeführt.
de
dc.description.abstract
This thesis is about a new designed structured product which is called traffic light option. First, there will be a short introduction about structured products and some historical developments. Then, in accordance with previous works of Thomas Kokholm and Peter Loechte Joergensen, it is a more detailed approach to pricing of and hedging with traffic light options in the LIBOR market model. At the end, a simulation regarding the pricing and an example for hedging will be run.
en
dc.language
English
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dc.language.iso
en
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dc.rights.uri
http://rightsstatements.org/vocab/InC/1.0/
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dc.subject
Ampeloption
de
dc.subject
Strukturierte Produkte
de
dc.subject
Optionsbewertung
de
dc.subject
Hedging
de
dc.subject
LIBOR Marktmodell
de
dc.subject
Traffic light options
en
dc.subject
structured products
en
dc.subject
option pricing
en
dc.subject
hedging
en
dc.subject
LIBOR market models
en
dc.title
Pricing of and hedging with traffic light options
en
dc.title.alternative
Bewertung von und Absichern mit Ampeloptionen
de
dc.type
Thesis
en
dc.type
Hochschulschrift
de
dc.rights.license
In Copyright
en
dc.rights.license
Urheberrechtsschutz
de
dc.identifier.doi
10.34726/hss.2016.40126
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dc.contributor.affiliation
TU Wien, Österreich
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dc.rights.holder
Maximilian Strummer
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dc.publisher.place
Wien
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tuw.version
vor
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tuw.thesisinformation
Technische Universität Wien
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tuw.publication.orgunit
E105 - Institut für Stochastik und Wirtschaftsmathematik